洞底平坦，洞顶更平整如板。洞口小而内中宽敞，其内不仅溶状怪异，且洞中又有许多小洞，洞中有洞，洞内有一悬石，远远望去，形似仙女头像，“仙姑洞房”由此而名。洞中有一个天然大泉坛，据说此水源来自五指山，又以大东海为出口，其水深不可测。另有一洞中央，有两根钟乳垂吊，形如巨笔悬空。大石周围怪石嶙峋，形状各异，一眼望去，好像许多学子围观席地而坐。传说古时笔尖水滴不断，人若能手接此水，便会文思敏捷，挥笔成章，或发财致富，延年益寿。洞底地上数块平面大石形如砚台，传说此乃“神仙”用的笔砚，两根“巨笔”在“
文化大革命”期间遭到破坏，现洞顶仅存半截残迹。洞内曾发现
旧石器时代古人文化遗迹，这是海南省迄今为止发现的最早人类活动遗址。
此洞流传着一个美满幸福的爱情故事：古时，有一位不甘寂寞的仙女，羡慕人间七彩生活，遂从天宫降落此地，与一位黎族青年结为夫妻，以洞为家，男耕女织，恩恩爱爱，日子过得幸福美满。这神奇的故事，使附近的黎族群众视这里为洞天福地。不知从哪年起，每逢大年初一至初三、男女老少，身着盛装，聚集在此赛歌、跳舞、摔跤。姑娘和小伙子还以此为择偶佳地，缔结良缘，成为世代相传的“游洞节”，一直沿袭至今。